赣州金融网专稿 １０月３１日，赣州市金融学会在人行赣州中心支行举办了“金融支持赣州经济加快与转型发展研讨会”。会上学习交流了来自市人民银行 、市银监分局、市农发行、市工行、市中行、市建行、市邮储银行、市招行等金融机构的学术文章。赣州金融网将陆续刊载本次研讨会的优秀学术交流文章，以飨读者。

    中小企业是推动国民经济和社会发展的重要力量，在扩大就业、加快创新、促进经济增长等方面发挥不可或缺的作用。长期以来，融资难的问题一直困扰中小企业发展。本文分析了中小企业融资难的原因，探讨了从企业、政府、银行三个层面缓解中小企业融资难题的途径。

    一、中小企业融资难的原因探究

    企业的规模与信息可得性成正比，企业规模越小，企业的信息就越不容易获得。目前，银行解决信贷交易中的信息不对称主要是依靠设定准入门槛，引入抵押机制，通过企业提供的抵押品包括资产、股权、声誉、品牌、第三方担保，通过这些抵押品来获取企业信息。但中小企业，特别是处于成长初期的中小企业，本身又缺少抵押品，这自然就出现了中小企业贷款困难。
    
   （一）中小企业因自身局限难以符合融资条件。

    以完善的财务制度、有较好的成长性、有较高的盈利能力、较强的偿债能力和优质的抵质押物为贷款条件，这是由银行资金只能获取较低固定回报而不可能承担较大风险的基本特性所决定的。处于创业初期的企业大部分缺乏完善的财务制度、缺乏优质的抵质押物；处于成长期的企业虽具备一定的盈利能力和规模效应，但有的因为资产负债率过高而不能持续获得银行信贷支持。因此，中小企业受自身条件所限，在自己所处的发展阶段较难获得适合的融资方式和融资工具。
    
   （二）金融产品满足不了企业需求。

    国内市场缺少相应的金融机构和金融产品，使得企业很难在不同的发展阶段使用相应的融资产品。有些金融机构受政策、条件限制无法为企业提供资金支持，而股票和债券的发行条件又比较高，使得中小企业也很难通过资本市场融资。因此，缺少能够为中小企业融资服务的成熟机构和产品，使得中小企业的融资不仅难，而且成本很高。