买地产股不如买水泥股

    丁大卫 新浪知名博主

    春回大地万物复苏，大盘如期变盘突破平台整理，形成一个小圆底状态，种种迹象表明，升势确立，上攻行情一触即发，大盘总体还是继续运行在春季行情中，而春季行情的目标还是我们在春节前就指出的，创一年来的新高3186点。

    春季行情从1月25日的2661点开始，到2月22日的2944点为第一波，上涨了283点。春季行情第二波从2月23日的2839点到3月9日的3012点是第一浪，然后下调到3月15日的2850点。这波调整正好遇到了日本特大地震、海啸和核电站事故以及多国部队空袭利比亚和国内再次提高准备金率等突发事件，但是突发事件不会影响股市的中期趋势，股市的中期趋势还是继续向上。

    短期看，突发事件加速了调整的到位，我们3月15日就指出，2850点基本就探明了调整的底部，开始了3-3上涨。春季行情第二波的长度肯定要超过第一波的283点，目标也就是创一年新高。

    板块方面，房地产近期虽然涨得不错，但是我们还是坚持认为这是超跌反弹，因为房地产板块今年总体不确定性太多，中国政府重手祭出房地产调控组合拳已近一年，在“限购令”、“问责制”、“房产税”等多管齐下后，数据显示,中国70个大中城市中，2月新建商品住宅环比价格下降、涨幅缩小的城市个数明显增多，但同比价格下降的城市仅有1个，可见稳定房价的任务仍十分艰巨，而房价不稳定就会不排除还有打压的政策出台。

    买地产股不如买水泥股，水泥板块有很强的确定性。国务院副总理李克强最近再次表示，要采取新建、改造、购买等多种方式，筹集公租房等保障性房源，确保实现今年千万套的建设目标，大规模推进保障性安居工程建设，这是促进发展的硬任务。这些都会给水泥、建材板块带来实质性的利好，我们认为受此刺激相应的保障房受益概念股将有望长线走牛，擅长波段操作的投资者可关注这些明显的机会。

    我们近期看好的板块除了保障房建设需要的水泥、钢材、建材等板块外，还有高端装备制造业和智能电网。刚刚发布的“十二五”规划纲要明确提出，要发展特高压等大容量、高效率、远距离先进输电技术，预计智能电网板块会有所表现。低估值的银行股可以作为中线防御性持有品种，我们继续推荐估值较低的民生银行、建设银行，业绩超预期的招商银行、兴业银行。